Responsabilizando-os: FINRA toma medidas contra corretores por má conduta e multas contra corretoras por falta de supervisão | Levin Papantonio Rafferty - Escritório de Advocacia de Lesões Corporais

Responsabilizá-los: FINRA toma medidas contra Brokers por má conduta, Multas Corretora por falta de supervisão

Na semana passada, dois corretores de valores mobiliários se viram sem emprego e exilado de sua profissão depois de terem envolvido em atividades comerciais impróprias e não autorizadas. Um terceiro corretor foi emitida uma “reclamação disciplinar” depois de fazer uma recomendação inadequada para seus clientes. Além disso, uma corretora de Nova Jersey foi condenada a pagar uma multa no valor de US $ 325,000 por não supervisionar as atividades de seus povos das vendas.

As sanções foram impostas pela Autoridade Reguladora da Indústria Financeira (FINRA), uma organização responsável pela regulamentação de corretoras e mercados cambiais. Embora a FINRA seja uma corporação privada, está sujeita a supervisão pela Comissão de Valores Mobiliários (SEC).

Um dos casos envolve um corretor da New Albany, Ohio, que trabalhou para o UBS, com sede em Suíça, uma instituição multimilionária envolvida em um esquema que defraudou centenas de investidores segurando títulos municipais de Porto Rico. Ronald Broadstone foi contratado pelo UBS nos últimos dez anos e trabalha na indústria desde a 1983. De acordo com as alegações da FINRA, a Broadstone agiu indevidamente ao apropriar-se indevidamente dos ativos de seus clientes. Ele também se envolveu em negociações não autorizadas e resolveu uma queixa formal de um cliente sem a autorização ou conhecimento do UBS. Quando questionado pela FINRA em abril 18, Broadstone, falando através de seu advogado, se recusou a fornecer respostas. Isso foi uma violação de Regra 8210, o que exige que

"um membro, pessoa associada a um membro ou qualquer outra pessoa sujeita à jurisdição da FINRA para fornecer informações oralmente, por escrito ou eletronicamente ... e para testemunhar em um local especificado pela equipe da FINRA, sob juramento ou afirmação administrada por um repórter da corte. ou um notário público, se solicitado, com relação a qualquer questão envolvida na investigação, reclamação, exame ou procedimento. "

Broadstone agora foi suspenso. Peter Mougey, um advogado de litígios de títulos no Levin Papantonio Law Firm de Pensacola, na Flórida, diz: "Este consultor financeiro não poderia ter aproveitado tantos investidores e eles deveriam ser integrados pela UBS".

O segundo caso envolve um corretor em Raymond James Investment Banking. Scott Sibley, de Pompano Beach, Flórida, trabalhou para Raymond James entre 2007 e 2015, quando foi demitido por reclamações de clientes que o acusavam de “negociações não autorizadas e uso indevido de tempo e preço”. Depois disso, ele foi trabalhar a Mouros e Cabot, onde ele participou de uma série de transações de alto risco sem o conhecimento ou autorização dos clientes e registros falsificados. Sibley foi demitido em fevereiro, e a FINRA agora o impediu de trabalhar na indústria.

Um terceiro caso surgiu esta semana quando Walter J. Marino, da Palm Beach Gardens, na Flórida, foi encarregado de aconselhar seus clientes de forma inadequada enquanto deturpava e falsificando registros. Marion, que trabalhou no Corporação de Legend Equities na época, embolsou mais de $ 60,000 em comissões depois de incorrer em obrigações fiscais e taxas excessivas para dois de seus clientes, depois mentiu para seus supervisores. Nos últimos vinte anos, os antigos clientes de Marino receberam um total de $ 494,000 em acordos sobre alegações de má conduta de corretagem.

A FINRA também impôs uma multa de $ 325,000 na Summit Equities, Inc. da Parsippany, Nova Jersey, por não supervisionar as recomendações de seus conselheiros e não fornecer treinamento aos funcionários na área de Anuidades Variáveis ​​de Classe de Partilha Múltipla, que são altamente complexos e podem acarretar riscos consideráveis.

Estes casos representam uma tendência perturbadora no setor de serviços financeiros, particularmente na área de anuidades. Durante o ano passado, A FINRA impôs multas no valor de US $ 176 milhões contra empresas envolvidas em anuidades - um aumento quase 530% em relação ao 2008. Além disso, o número de queixas dos consumidores aumentaram em mais de 30% em 2016, a taxa mais alta em três anos.

Mougey ressalta que “as corretoras são responsáveis ​​por supervisionar seus negócios financeiros, tanto dentro quanto fora da empresa. O principal papel dessa supervisão é proteger os investidores ”. Infelizmente, corretoras têm caído no cargo nesse aspecto - e se as tendências atuais continuarem, a situação não vai melhorar, a menos que a FINRA e a SEC aumentem a fiscalização.